各家银行2025年开门红“暗战”已启动：新需求不足下优先稳住老客户 对房地产回暖谨慎乐观

　　财联社11月19日讯（记者 梁柯志）随着三季报业绩发布完毕，银行业进入年底储备项目，备考明年开门红的阶段。

　　多位银行业人士对财联社表示，目前已经在走访和摸底客户需求，为明年的业务冲刺做准备。同时，部分企业反馈的信息依然是需求和信心不足，除市场主体竞争压力之外，亦担忧经济大环境和行业政策的不确定性。

　　最新的10月份信贷数据显示需求继续疲弱，东方金诚分析师王青认为，10月人民币贷款同比延续大幅少增，其中，企业贷款表现较弱，对整体信贷造成较大拖累。这在很大程度上受地方化债影响，一些城投平台的存量贷款被提前偿还或置换。另外，一揽子增量政策对信贷投放的提振作用也有待进一步显现。

　　对于明年的信贷，11月19日，某大型股份行业务部门负责人对财联社表示，基于企业实际情况和总行的信贷要求，为明年储备项目将优先挖掘长期合作的客户需求，这块属于重要的基本盘；其次再选一些符合国家政策要求、符合五篇大文章方向的项目。

　　此外，某股份行广州分行一业务总监表示，从近期总行的综合信息判断，明年经营将更注重利润的考核。一方面今年受到内部架构调整和行业竞争影响，降低对利润的要求，明年或将回归；另一方面，近两年规模对资本金充足消耗比较大，内部对利润资本转化要求更高。

　　上述两位银行业人士均表示，近两年新增客户数量和活跃的客户数量有所下降，因此银行更多会考虑存量业务的竞争，预计明年情况类似。

　　明年企业信贷优先稳住基本盘

　　根据央行发布《2024年三季度金融机构贷款投向统计报告》，平安证券袁喆奇分析认为，第三季度结构上对公贷款仍是主要的资源倾斜方向，以工业中长期贷款为例，3季度末同比增长15.1%，3季度基础设施类中长期贷款同比增长10.8%，两者增速水平虽环比滑落，但仍高于全行业平均贷款增速水平。

　　11月19日，某股份行广州一支行行长对财联社表示，近期密集走访、白云电气等市级企业，为明年的业务做准备。从总行的政策鼓励来说，总体还是比较偏向科创类、专精特新方面的客户，但是有两个矛盾点，一是审贷要求未能有效区分传统类和科创类企业的实际情况，导致科创企业通过率不高；二是在传统企业方面，对地方性有实力但是名气不大的民企不太重视，偏重大型全国性的企业，可能是风险系数和业务潜力考量，但是对分支行发掘企业需求不太有利。

　　另一位华东某城商行公司业务部人士对财联社表示，目前没有详细的开门红计划，但是对于年底储备和明年冲刺依然还是国企项目为主，服务地方国企毕竟是城商行主要方向。其次在城乡结合部的新农村建设、普惠金融应该也会继续发力，作为一个增量来源。

　　央行数据显示，2024年3季度末，银行业人民币普惠小微贷款同比增长14.5%，增速水平高于金融机构人民币各项贷款增速6.4个百分点。此外，3季度末农户生产经营贷余额同比增长12.6%，农村贷款余额同比增长10.6%，

　　房地产行业明年谨慎乐观

　　对于房地产业务，上述城商行人士表示，注意到近期大城市的二手楼交易回暖，包括拍地情况增多，政策性的白名单业务是公司贷款的增量之一。

　　住建部公布数据显示，截至11月13日，全国已交付285万套，大部分地区保交房交付率在八成以上；截至10月31日，房地产“白名单”项目贷款审批通过金额超3万亿元。此前，住建部部长倪虹曾表示，年底前白名单信贷规模要增加到4万亿元。

　　就在11月1日三季度业绩会上，相关人士曾表示，招商银行将全面支持构建房地产发展新模式，满足房地产项目合理融资需求，加大“白名单”项目贷款投放力度。同时，继续合理区分项目子公司风险与集团控股公司风险，持续强化风险扎口管理和投贷后管理。

　　在按揭贷款方面，根据10月份信贷数据，王青认为，在房地产支持政策大幅加码带动楼市回暖，以及“两新”政策加码带动耐用品消费等利好提振下，10月居民贷款有所修复。

　　上述城商行人士表示，明年房地产行业应该好于今年，总体谨慎乐观。从银行角度亦希望多做按揭贷款提高收益，但是，目前按揭净增量并不是非常大，应该是购买力的问题，预计明年情况不会明显改观。